Co to jest dywidenda? Kiedy największe spółki je wypłacają?

Jeśli nigdy nie miałeś styczności z inwestowaniem w spółki, tutaj znajdziesz praktyczne informacje, jak dołączyć do grona osób inwestujących w te aktywa. Dodatkowo zyskasz wiedzę, jak kształtuje się wysokość dywidendy, czyli ile możesz oczekiwać zysku w ramach wynagrodzenia za udzielenie kapitału spółce. W artykule wskażemy, jakie są terminy wypłacania dywidend wśród największych spółek.

Warto mieć na uwadze, że dywidenda to źródło dochodów uznawane przez instytucje finansowe. Wpływają na Twoją zdolność kredytową, a tym zwiększają szanse na uzyskanie pożyczki lub chwilówki w parabankach. Dywidenda są także akceptowanymi przez banki dochodami w trakcie procedury wnioskowania się o kredyt hipoteczny.

Co to jest dywidenda?

Zacznijmy najpierw od wyjaśnienia, czym jest dywidenda. Pojęcie to pochodzi od łacińskiego słowa “dividendum”, które w dosłownym tłumaczeniu oznacza “rzecz do podziału”. Dywidenda jest częścią zysku wypracowanego w ciągu roku obrotowego, którym spółka kapitałowa postanawia się podzielić ze swoimi akcjonariuszami w spółce akcyjnej lub ze wspólnikami w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością.

Warto zaznaczyć, że kluczowym warunkiem wypłaty dywidendy jest osiągnięcie zysku przez spółkę kapitałową, a także:

• zakończenie roku obrotowego (jest jednak możliwość wypłaty udziałowcom lub akcjonariuszom na poczet przewidywanej kwoty dywidendy);
• sporządzenie sprawozdania finansowego;
• zatwierdzenie sprawozdania finansowego przez zgromadzenie wspólników dla sp. z.o.o. lub walne zgromadzenie w przypadku spółki akcyjnej;
• uchwalanie decyzji w sprawie podziału zysków i wypłaty dywidendy.

Spółka kapitałowa nie zawsze ma obowiązek wypłaty dywidendy udziałowcom lub akcjonariuszom. Decyzja w tej sprawie należy w gestii samej spółki, która ma prawo wykorzystać osiągnięty zysk w inny sposób niż wypłata dywidendy np. na pokrycie strat z poprzedniego roku lub na sfinansowanie inwestycji.

Szukasz sposobów na inwestowanie? Może zainteresuje Cię: Pożyczka na zakup kryptowalut. Czy warto zaciągać kredyt na kryptowaluty?

Czym jest dywidenda ukryta?

Ukryta dywidenda to pojęcie, które wprowadziła reforma Nowy Polski Ład. Najprościej ujmując, jest to świadczenie wypłacane akcjonariuszom lub wspólnikom spółki z jej zysku zamiast dywidendy w celu zaliczenia go do kosztów uzyskania przychodów.

Standardowe dywidendy nie mogą być zaliczone do kosztów uzyskania przychodów, dlatego też wiele spółek poszukiwało sposobu dzielenia się zyskami z akcjonariuszami lub udziałowcami, aby wliczyć je w koszty, a tym samym obniżyć zobowiązania podatkowe. Rząd postanowił ukrócić tą praktykę i zmienił przepisy. To jest smutna wiadomość dla inwestorów, którzy chcą uniknąć opłacania podatku Belki i otrzymywać większe wpływy z zysków spółki.

Ukryta dywidenda Polski Ład oznacza koszty poniesione przez spółkę na rzecz wspólników, akcjonariuszy i powiązanych podmiotów, które nie są dywidendą, ale spełniają jeden z warunków:

• zostały poniesione za fikcyjne usługi lub bez zachowania zasad rynkowych, czyli np. w zawyżonej kwocie w porównaniu do przeciętnych  cen oferowanych rynku;
• ich wysokość uzależniona jest od osiągniętego zysku;
• zostały poniesione z tytułu korzystania z aktywów udziałowca lub akcjonariusza np. w sytuacji wynajmowania przez spółkę jego nieruchomości.

Po wejściu w życie nowych przepisów wyżej wymienione wydatki poniesione przez spółkę nie będą mogły być zaliczone do kosztów uzyskania przychodu. Warto wiedzieć, od kiedy ukryta dywidenda będzie obowiązywać w polskim porządku prawnym. Ukryta dywidenda wejdzie w życie 1 stycznia 2023 roku.

Komu przysługuje dywidenda? Kto może ją otrzymać?

Co do zasady, dywidenda jest wypłacana posiadaczom akcji w spółce akcyjnej i udziałowcom w spółce z ograniczoną odpowiedzialnością w dniu wypłaty dywidendy. Dodatkowo dywidendy są wypłacone wspólnikom w spółkach komandytowo-akcyjnych.

Zastanawiasz się, czy są jeszcze jakieś warunki, aby uzyskać prawo do dywidendy? Owszem. Prawo do dywidendy mają jedynie osoby, które posiadają akcje lub udziału w dniu przyjętym jako dzień ustalania prawa do dywidendy. Oznacza to, że aby została Ci wypłacona dywidenda, musisz zakupić akcje spółki przynajmniej dzień przed tym terminem.

Warto wiedzieć, że dzień wypłaty dywidendy to co innego niż dzień ustalania prawa do dywidendy. Ten drugi termin wypada wcześniej i właśnie w tym dniu sporządzana jest lista osób, które są uprawnione do uzyskania dywidendy.

Ile procent z zysków otrzymują akcjonariusze lub wspólnicy? To zależy od decyzji organów spółki. Każda spółka kapitałowa może zdecydować się na inną wysokość dywidendy. To, ile właściciele liczą na wypłatę dywidendy, zależy od oczekiwanych zysków spółki wykupionych akcji lub udziałów w spółce. Trudno jest przewidzieć, ile faktycznie dostaniesz za zainwestowany kapitał, można jedynie ustalić orientacyjne kwoty, opierając się na swojej wiedzy i przewidywaniach ekonomicznych spółki na giełdzie.

Jak samodzielnie obliczyć wysokość dywidendy?

Wysokość dywidendy jest określona na jedną akcję lub udział. Jak więc obliczyć dywidendę? Na przykład jeżeli posiadasz 50 akcji spółki, która określiła wartość dywidendy przypadającą na jedną akcję na kwotę 3 zł, to otrzymasz sumę 150 zł. Od tej kwoty musisz odjąć “podatek Belki” (który wynosi 19%).

Polecamy zapoznanie się z naszym artykułem: Tarcza antyputinowska. Jak wnioskować o środki z nowej tarczy?

Jak wypłacana jest dywidenda?

Wypłata dywidendy odbywa się najczęściej raz w roku. Jednakże niektóre spółki decydują się na wypłatę dywidendy częściej niż jednorazowo. Orientacyjne daty wypłaty dywidend znajdują się w końcowej części artykułu.

Swój przydział zysku dostaniesz do końca dnia wypłaty dywidendy. Zwykle ten termin wypada mniej więcej dwa tygodnie po dniu prawa do dywidendy. Na stosowanie tej reguły ma wpływ rekomendacja dobrych praktyk sporządzona przez GPW.  Chcąc uzyskać dywidendę, musisz być posiadaczem akcji przynajmniej 2 dni przed oficjalnym dniem prawa do dywidendy.

W jaki sposób jest wypłacana dywidenda? Zazwyczaj ma formę pieniężną, ale może być  także wypłacana w formie rzeczowej, np. w formie akcji lub nieruchomości. Możliwa jest też dywidenda zaliczkowa. Spółka ma możliwość przekazania dywidendy w formie dodatkowych akcji lub podniesienia nominalnej wartości posiadanych akcji.

Wypłata dywidendy gotówką czy przelewem? Najczęstszą praktyką spółek jest wypłata aktywów przez przelew elektroniczny lub czek wypłacana jest w gotówce poprzez przelew elektroniczny lub czek.

Warto wiedzieć: Płatności odroczone – czym są? Które firmy oferują je w Polsce i kto może skorzystać?

Kiedy duże spółki wypłacają dywidendę?

Przedstawiamy tabelkę z orientacyjnymi datami wypłaty dywidend największych spółek kapitałowych w Polsce. Warto na bieżąco śledzić strony spółek czy też portale giełdowe, aby wiedzieć, kiedy będą wypłacane dywidendy.

Czy zysk z tytułu dywidendy podlega opodatkowaniu?

Tak, dywidenda jest objęta tzw. podatkiem Belki, który wynosi 19%. Oznacza to, że od przychodu z dywidend fiskus pobiera się 19% zryczałtowany podatek dochodowy, bez pomniejszania przychodu o koszty uzyskania.

Kto płaci podatek od dywidendy? Każdy polski podatnik, który uzyskuje przychody z tytułu dywidendy. Jednakże istnieje wyjątek od tej reguły.

Takiego podatku nie muszą opłacać udziałowcy zagraniczni w spółkach kapitałowych. Taki stan rzeczy sprawia, że mamy do czynienia z nierównym traktowaniem podatnika polskiego w porównaniu z podatnikiem zagranicznym na gruncie prawa podatkowego.

Z takiego zwolnienia mogą również skorzystać osoby fizyczne. Wystarczy założyć konto w IKZE lub IKE. Dywidendy znajdujące się w tych rachunkach nie są pomniejszane o podatek 19%.

Nieco bardziej problematyczne jest rozliczenie dywidendy, gdy inwestujesz w spółkę zagraniczną, gdyż w tej sytuacji podatek od dywidendy jest z reguły uiszczany w kraju tej spółki. Z uwagi na regulacje o unikaniu podwójnego opodatkowania polski akcjonariusz lub udziałowiec musi rozliczyć się z polskim US jedynie, gdy nastąpi niedopłata podatku 19%.

Na przykład, jeśli w danym państwie podatek od dywidendy został pobrany w wysokości 13%, w Polsce należy dopłacić pozostałe 6%. Należy rozliczyć się w rocznej deklaracji podatkowej PIT 38 i uwzględnić w niej wartość dywidendy w przeliczeniu na złotówki według kursu z ostatniego dnia roboczego przed uzyskaniem wypłaty na konto.